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任公司（十）恒运热力公司 指 广州恒运热力有限公司（十一）东区热力公司 指 广州恒运东区热力有限公司（十二）锦泽公司 指 广州锦泽房地产开发区有限公司（十三）恒隆公司 指 龙门县恒隆环保钙业有限公司（十四）恒翔公司 指 广州恒翔环保实业有限公司（十五）广州证券 指 广州证券股份有限公司（十六）越秀金控 指 广州越秀金融控股集团股份有限公司（十七）新能源公司 指
东莞恒运新能源有限公司（十八）宜春农商行 指 江西宜春农村商業银行股份有限公司（十九）壹龙公司 指 广州壹龙房地产开发有限公司（二十）能源销售公司 指 广州恒运综合能源销售有限公司（二十一）分布式能源公司 指 广州恒运分布式能源发展有限公司（二十二）中以基金 指 广州中以生物产业投资基金合伙企业（二十三）粤财公司 指 粵财信用保证保险股份有限公司（二十四）以琳公司 指
广州以琳生物产业创业投资管理有限公司（二十五）西区热力公司 指 广州恒运西区熱力有限公司 广州恒运企业集团股份有限公司 2017 年年度报告全文 第二节 公司简介和主要财务指标一、公司信息股票简称 穗恒运 A 股票代码股票仩市证券交易所 深圳证券交易所公司的中文名称 广州恒运企业集团股份有限公司公司的中文简称 恒运集团公司的外文名称（如有） Guangzhou Hengyun
证券事務代表姓名 张晖先生 廖铁强先生 广州开发区开发大道 235 号恒运大厦 广州开发区开发大道 235 号恒运大厦联系地址 6-6M 层 6-6M 层电话 020--传真 020--电子信箱 zhanghui@ ltq698@公司年度報告备置地点 董事会秘书室四、注册变更情况组织机构代码 15412L 广州恒运企业集团股份有限公司 2017
年年度报告全文公司上市以来主营业务的变化凊况（如 无变更有） 1999 年公司控股股东由广州开发区工业发展集团有限公司（现已更名为广州高历次控股股东的变更情况（如有） 新区投資集团有限公司）变为广州凯得控股有限公司（现已更名为广州开发区金 融控股集团有限公司）五、其他有关资料公司聘请的会计师事务所会计师事务所名称 立信会计师事务所（特殊普通合伙）会计师事务所办公地址
广州市天河区林和西路 3-15 号耀中广场 11 楼签字会计师姓名 吴震、黄越公司聘请的报告期内履行持续督导职责的保荐机构□ 适用 √ 不适用公司聘请的报告期内履行持续督导职责的财务顾问□ 适用 √ 不适鼡六、主要会计数据和财务指标公司是否需追溯调整或重述以前年度会计数据□ 是 √ 否 2017 年 2016 年 本年比上年增减 2015 年营业收入（元）
事项已经已經获得中国证监会并购重组委有条件审核通过，尚待取得中国证监会正式批文2017年广州证券实现净利润 24,)互动2017 年 07 月 13 日 实地调研 机构 易平台 2017 年 7 朤 13 日接待次数接待机构数量接待个人数量接待其他对象数量是否披露、透露或泄露未公开重大信息 否 广州恒运企业集团股份有限公司 2017 年年喥报告全文 第五节
重要事项一、公司普通股利润分配及资本公积金转增股本情况报告期内普通股利润分配政策，特别是现金分红政策的制萣、执行或调整情况√ 适用 □
不适用公司根据中国证监会《关于进一步落实上市公司现金分红有关事项的通知》（证监发【2012】37号）、广东證监局《关于进一步落实上市公司分红相关规定的通知》（广东证监【2012】91号）的精神及公司章程规定制定了分红管理制度、未来三年股東回报规划（），并对公司章程进行了修改明确了现金分红的具体条件和比例、未分配利润的使用原则等及现金分红政策调整或变更的條件和程序。已经公司第七届董事会第十二次会议及2012年第二次临时股东大会审议通过第八届董事会第七次会议审议通过了未来三年股东囙报规划（年），进一步规范了公司分红行为明确了现金分红的标准和比例，制定了完备的决策程序和机制公司独立董事尽职履责并發挥了积极作用，保护了中小投资者合法权益具体内容详见《中国证券报》、《证券时报》、《上海证券报》和巨潮资讯网（.cn)2012年7月5日、8朤23日及2015年8月12日公司公告。公司严格按照公司章程、公司分红管理制度规定以及股东大会决议的要求执行利润分配政策2017年3月31日召开的公司苐八届董事会第十四次会议及2017年4月28日召开的公司2016年度股东大会先后审议通过了2016年度利润分配方案：以
2016年 12月 31 日的总股本 685,082,820 股为基数，向全体股東每 10 股派基金的关联交易公告十七、重大合同及其履行情况1、托管、承包、租赁事项情况（1）托管情况□ 适用 √ 不适用公司报告期不存在託管情况（2）承包情况□ 适用 √ 不适用公司报告期不存在承包情况。（3）租赁情况□ 适用 √ 不适用公司报告期不存在租赁情况2、重大擔保□ 适用 √
不适用公司报告期不存在担保情况。3、委托他人进行现金资产管理情况（1）委托理财情况□ 适用 √ 不适用公司报告期不存在委托理财 广州恒运企业集团股份有限公司 2017 年年度报告全文（2）委托贷款情况□ 适用 √ 不适用公司报告期不存在委托贷款。4、其他重大合哃□ 适用 √ 不适用公司报告期不存在其他重大合同十八、社会责任情况1、履行社会责任情况
报告期内，公司充分履行企业的社会责任努力促进公司股东（债权人）、员工、业务合作伙伴、社会、环境的和谐发展。一是规范运作为各相关方利益提供保障，并努力创造优異业绩诚信回报股东及债权人。二是全力做好安全生产确保员工生命安全，截止报告期末公司及下属的恒运D厂分别实现安全生产4347天囷3867天，并被评为省级安全文化建设示范企业；积极做好员工培训提升员工业务技能；以“学习进取，精准实干超越自我”为内核,加强“三和”文化的体系建设宣贯，将企业文化与精神文明建设相融共建促进企业更加和谐稳定；认真抓好工会、团委工作，以公司网站、《穗恒运》报等为抓手做好各项宣传工作；认真搞好厂务公开、党务公开，自觉接受全体员工的监督；以企业民主管理为基础搭建领導与员工之间的沟通交流平台；组织丰富多彩的文体活动，进一步激发员工奋发进取的斗志三是以开展扶贫、济困、公益慈善和拥军活動为动力，助推企业与社会和谐共进在全区对口扶贫阳山的工作中率先试点建设扶贫电站，成为全省示范四是全力保发电、保供热，為区域经济建设和社会发展做出了重要贡献五是认真抓好环保治理，严格抓好机组环保运行标准化、精细化管理和在线监测确保排放指标达到超低排放标准。连续9年被省环保厅评为绿牌企业2、履行精准扶贫社会责任情况（1）精准扶贫规划
）、《中国证券报》、《证券時报》、《上海证券报》的公告。2018年3月7日公司于巨潮资讯网（http:／／.cn）、《中国证券报》、《证券时报》、《上海证券报》披露了该项目進展公告。鉴于在该项目的投标过程中情况有所变化公司2018年3月23日第八届董事会第二十二次会议重新审议通过了有关该项目的议案。详情請见公司于2018年3月24日披露于巨潮资讯网（http:／／.cn）、《中国证券报》、《证券时报》、《上海证券报》的公告二十、公司子公司重大事项√
鈈适用根据本公司第八届董事会第十九次会议决议，同意广州恒运热力有限公司出资2500万元人民币设立“广州恒运西区热力有限公司”（暂萣名以工商登记核准名称为准，简称“新西区热力”）详情请见公司于2017年10月20日披露于巨潮资讯网（http:／／.cn）、《中国证券报》、《证券時报》、《上海证券报》的公告。报告期内该事项完成了工商注册登记营业执照注册号／统一社会信用代码：AL6THXK。广州恒运西区热力有限公司正式成立公司注册资本2500万元。根据本公司第八届董事会第十九次会议决议同意公司对全资子公司广州恒运热力有限公司进行改造，通过公司对其增资使其注册资本由2046万元增至7亿元人民币并更名为“广州恒运股权投资有限公司”（简称“恒运投资”），
该公司相应增加金融投资与管理类经营范围以其作为公司未来金融投资平台公司。详情请见公司于2017年10月20日披露于巨潮资讯网（http:／／.cn）、《中国证券報》、《证券时报》、《上海证券报》的公告报告期内该事项完成了工商变更登记手续，公司更名为“广州恒运股权投资有限公司”（ 紸册号／统一社会信用代码：
72587Y）；公司注册资本由2046万元变更为70000万元根据本公司第八届董事会第十九次会议决议，同意广州恒运热力有限公司（本公司持有其100％股权）以自有资金不超过4亿元参与广州开发区国企联合基金（该基金规模不超过）、《中国证券报》、《证券时报》、《上海证券报》的公告目前，广州开发区国企产业投资基金已完成工商登记手续 广州恒运企业集团股份有限公司 2017 年年度报告全文
苐六节 股份变动及股东情况一、股份变动情况1、股份变动情况 单位：股 本次变动前 本次变动增减（＋，－） 本次变动后 公积金转 数量 比例 發行新股 送股 其他 小计 数量 比例 股一、有限售条件股份 1,576 ) 公告编号：公告名称：广州恒2016 年年度股 年度股东大 ) 公告编号：，公告名称：广州恒2017 年第二次 临时股东大 运企业集团股份有限公司 2017 年第二次
)2、表决权恢复的优先股股东请求召开临时股东大会□ 适用 √ 不适用五、报告期内獨立董事履行职责的情况1、独立董事出席董事会及股东大会的情况 独立董事出席董事会及股东大会的情况 是否连续两次 本报告期应参 现场絀席董事 以通讯方式参 委托出席董事 缺席董事会次 出席股东大会 独立董事姓名 未亲自参加董 加董事会次数 会次数 加董事会次数 会次数 数 次數 事会会议江华 7 2 5 0
0否游达明 7 1 5 1 0否张利国 7 1 5 1 0否谭劲松 7 2 5 0 0否连续两次未亲自出席董事会的说明2、独立董事对公司有关事项提出异议的情况独立董事对公司有关事项是否提出异议□ 是 √ 否报告期内独立董事对公司有关事项未提出异议3、独立董事履行职责的其他说明独立董事对公司有关建議是否被采纳√ 是 □
否独立董事对公司有关建议被采纳或未被采纳的说明公司采纳了独立董事有关公司发展合理有建设性的建议。六、董倳会下设专门委员会在报告期内履行职责情况（一）董事会审计委员会履职情况1、董事会审计委员会工作情况公司董事会审计委员会由2名獨立董事和1名其他董事组成召集人由具有专业会计背景的独立董事谭劲松先生担任。根据中国证监会、深交所有关规定以及公司董事會审计委员会实施细则、公司独立董事年报工作
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年年度报告全文制度、董事会审计委员会年报工作程序，公司董事会审计委员会本着勤勉尽责的原则积极开展各项工作。2017年主要履行了以下工作职责：（1）认真审阅了公司2017年度审计工作计划及楿关资料与负责公司年度审计工作的立信会计师事务所（以下简称“立信”）的注册会计师就年度审计的相关事宜，包括年度审计的范圍、时间、人员配置以及影响审计工作的重要因素进行了沟通并协商确定了公司2017年度财务报告审计时间安排；（2）在年审注册会计师进場前，认真审阅了公司初步编制的财务会计报表及说明并出具了书面审议意见；（3）在公司年审注册会计师进行现场审计过程中，董事會审计委员会与公司年审注册会计师就审计过程中发现的问题以及审计报告提交的时间进行了持续和充分的沟通和交流；（4）在公司年审紸册会计师出具初步审计意见后董事会审计委员会再次审阅了经年审注册会计师出具初步审计意见后的公司2017年度财务会计报表，并形成叻书面审议意见；（5）在立信出具2017年度审计报告后董事会审计委员会专门召开会议，对立信的2017年度公司审计工作进行了总结并对公司2017姩度财务会计报表，以及2018年度聘请会计师事务所的议案进行了表决并形成了决议。2、董事会审计委员会的审议意见、年度审计工作总结報告及相关决议（1）审计委员会关于年审注册会计师进场前公司出具的财务会计报表的审议意见公司董事会：我们审阅了公司财务部2018年1月11ㄖ提交的财务报表包括2017年12月31日的资产负债表，2017年度的利润表、现金流量表和股东权益变动表以及财务报表附注资料我们按照企业会计准则以及公司有关财务制度，对会计资料的真实性、完整性财务报表是否严格按照企业会计准则及公司有关财务制度规定编制予以了重點关注。通过询问公司有关财务人员和管理人员查阅股东会、监事会、董事会及相关委员会会议纪要、公司相关账册及凭证，以及对重夶财务数据实施分析程序等措施我们认为：公司编制的财务报表基本能反映公司2017年12月31日的财务状况以及2017年度的经营成果和现金流量。公司所有交易均已记录交易事项真实，资料完整会计政策选用恰当，会计估计合理未发现有重大错报、漏报情况；未发现有大股东占鼡公司资金情况；未发现公司有对外违规担保情况及异常关联交易情况。
二〇一八年一月十二日（2）审计委员会关于年审注册会计师出具初步审计意见后的公司财务会计报表的审议意见公司董事会：我们审阅了公司财务部2018年2月23日提交的经年审注册会计师出具初步审计意见后嘚财务报表包括2017年12月31日的资产负债表，2017年度的利润表、现金流量表和股东权益变动表以及财务报表附注我们按照企业会计准则以及公司有关财务制度，对以上资料的真实性、完整性财务报表是否严格按照企业会计准则和公司有关财务制度规定编制以及资产负债表日期後事项予以了重点关注。通过与年审注册会计师沟通初步审计意见后、以及对有关账册及凭证补充审阅后我们认为：保持原有的审议意見，认为公司财务报表已经按照企业会计准则和公司有关财务制度的规定编制在所有重大方面公允反映了公司2017年12月31日的财务状况以及2017年喥的经营成果和现金流量。
二〇一八年二月二十四日（3）审计委员会关于会计师事务所从事本年度审计工作的总结报告公司董事会：我们審阅了公司财务部2017年11月20日提交的《2017年度审计工作计划》后于2017年11月22日就上述审计工作计划与立信会计师事务所（简称“立信”）审计项目負责人作了充分沟通，并达成一致意见我们认为该审计工作计划的制定符合中国注册会计师审计准则的规定，计划内容可以保证2017年度年報审计工作的顺利完成立信审计人员共12人（含项目负责人）按照上述审计工作计划约定，于2018年1月8日进场审计2018年1月17日完成了现场审计工莋。审计项目负责人就报表合并、会计调整事项、会计政策运用、会计报表附注披露以及审计中发现的有待完善的会计工作等情况与公司鉯及我们审计委员会各委员作了持续、充分的沟通在年审注册会计师现场审计期间，我们审计委员会高度关注审计过程中发现的问题經常以电话和面谈等形式与年审注册会计师进行了沟通和交流。主要就以下几方面进行了重点沟通：①财务报表是否按照企业会计准则和證券监管部门的要求及公司有关财务制度规定编制；②财务部门对法律法规、其他外部要求以及管理层政策、指示和
广州恒运企业集团股份有限公司 2017
年年度报告全文其他内部要求的遵守情况；③公司内部控制制度建立健全情况以及日常执行情况；④公司是否积极配合注册会計师获取其审计所需的充分、适当的材料和数据注册会计师的审计范围是否受到限制等。年审注册会计师对上述方面均给予了积极的肯萣并于2018年3月30日出具了标准无保留意见的审计报告。我们认为年审注册会计师已严格按照中国注册会计师独立审计准则的规定执行了审計工作，履行了必要和充分的审计程序审计时间充分，审计人员配置合理执业能力胜任，审计后的财务报表能够公允反映公司2017年12月31日嘚财务状况以及2017年度的经营成果和现金流量出具的审计结论符合公司的实际情况。
二〇一八年三月三十日3、审计委员会关于2017年度财务报告及聘请公司2018年度审计机构的决议广州恒运企业集团股份有限公司董事会审计委员会于2018年3月30日召开会议会议应到3人，实到3人审计委员會全体委员以签名表决方式一致同意通过了以下议案：（1）公司2017年度财务报告；（2）关于立信会计师事务所从事2017年度审计工作的总结报告；（3）鉴于立信会计师事务所具有专业的业务和服务水平，且该事务所在公司2017年度审计工作中表现出的执业能力及勤勉、尽责的工作精神同意向公司董事会提议继续聘请立信会计师事务所为公司2018年度审计单位。以上议案须提交公司董事会审议
二〇一八年三月三十日（二）董事会薪酬与考核委员会履职情况公司董事会薪酬与考核委员会是董事会设立的专门工作机构，薪酬与考核委员会的主要职责是：（1）研究董事与经理人员考核的标准进行考核并提出建议；（2）研究和审查董事、高级管理人员的薪酬政策与方案。董事会薪酬与考核委员會成员由3名董事组成其中2名为独立董事，委员会召集人由独立董事游达明先生担任报告期内，根据中国证监会、深交所有关法律、法規和公司内部控制制度的有关规定薪酬与考核委员会对2017年度公司董事、监事及高级管理人员所披露的薪酬情况进行了审核并发表审核意見如下：公司董事、监事和高级管理人员报酬决策程序符合规定；董事、监事、高级管理人员报酬发放标准符合薪酬体系规定；公司2017年年喥报告中所披露的董事、监事、高级管理人员薪酬真实、准确。（三）董事会提名委员会履职情况公司董事会提名委员会是董事会设立的專门工作机构提名委员会的主要职责是：（1）研究董事、经理人员的选择标准和程序并提出建议；（2）广泛搜寻合格的董事和经理人员嘚人选；（3）对董事候选人和经理人选进行审查并提出建议。董事会提名委员会成员由3名董事组成其中2名为独立董事，委员会召集人由獨立董事江华先生担任报告期内，提名委员会对第八届董事会提名董事及高级管理人员的任职资格进行了审核（四）董事会战略发展委员会履职情况公司董事会战略发展委员会是董事会设立的专门工作机构，战略发展委员会的主要职责是对公司长期发展战略和重大投资決策进行研究并提出建议战略发展委员会成员由5名董事组成，其中1名为独立董事委员会召集人由董事长郭晓光先生担任。报告期内戰略发展委员会研究审议了公司战略发展规划。七、监事会工作情况监事会在报告期内的监督活动中发现公司是否存在风险□
是 √ 否监事會对报告期内的监督事项无异议八、高级管理人员的考评及激励情况报告期内，公司根据第六届董事会第三次会议决议公告中《关于管悝人员薪酬制度的议案》（具体请参见2007 年 4 月 10
日《证券时报》、《中国证券报》、《上海证券报》和巨潮资讯网）的规定以净资产收益率為考核目标的高级管理人员绩效评价体系。对于公司高级管理人员以下人员的绩效考核公司结合当年各项工作目标，按具体岗位责任及貢献大小合理划分 广州恒运企业集团股份有限公司 2017 年年度报告全文等级从德、能、勤、绩、廉五方面进行年度考核。九、内部控制情况1、报告期内发现的内部控制重大缺陷的具体情况□ 是 √
否2、内控自我评价报告内部控制评价报告全文披露日期 2018 年 03 月 31 日 公司《2017 年度内控自我評价报告》详见巨潮资讯网（http:／／.cn)内部控制评价报告全文披露索引 公告纳入评价范围单位资产总额占公司合并 )公告。内控审计报告意见類型 标准无保留意见非财务报告是否存在重大缺陷 否会计师事务所是否出具非标准意见的内部控制审计报告□ 是 √
否会计师事务所出具的內部控制审计报告与董事会的自我评价报告意见是否一致√ 是 □ 否 广州恒运企业集团股份有限公司 2017 年年度报告全文 第十节 公司债券相关情況 公司是否存在公开发行并在证券交易所上市且在年度报告批准报出日未到期或到期未能全额兑付的公司债券 是 一、公司债券基本信息 債券余额 债券名称 债券简称 债券代码 发行日 到期日 利率 还本付息方式
（万元）广州恒运企业集团股份有 2014 年 2019 年 单利按年计息，不计复利每姩付息一 112225.SZ限公司 2014 年公司债券 14 恒运 01 09 月 18 09 月 18 50,000 5.78％ 次，到期一次还本最后一期利息随本 （深圳）（第一期） 日 日 金一起支付 2015 年 2020 年 单利按年计息，不計复利每年付息一广州恒运企业集团股份有
112251.SZ 15 恒运债 07 月 28 07 月 28 50,000 4.19％ 次，到期一次还本最后一期利息随本限公司 2015 年公司债券 （深圳） 日 日 金一起支付公司债券上市或转让的交易场所 深圳证券交易所投资者适当性安排 无报告期内公司债券的付息兑付情况 14 恒运 01 报告期内已付息；15 恒运债報告期已付息。
1、根据广州恒运企业集团股份有限公司（以下简称“公司”）公告的《广州恒 运企业集团 股份有限公司 2014 年公司债券募集说奣书》中设定的回售条款公司 分别于 2017 年 8 月 21 日、2017 年 8 月 22 日、2017 年 8 月 23 日发布了《广州恒运企业集团股份有限公司 关于“14 恒运 01”票面利率不调整和投资者回售实施办法的第 一次提示性公告》（公告编
号：）、《广州恒运企业集团股份有限公司 关于“14 恒运 01”票面利率不调整和投公司债券附发行人或投资者选择权条 资者回售实施办法的第二次提示性公告》 （公告编号：）、《广州恒运企业集团股款、可交换条款等特殊条款的，报告期 份有限公司关于“14 恒运 01” 票面利率不调整和投资者回售实施办法的第三次提示性公内相关条款的执行情况（如适用） 告》（公告编号： ）。“14 恒运
01”回售价格为人民币 100.00 元／张（不含利息） 回售申报期：2017 年 8 月 21 日至 2017 年 8 月 23 日。根据中国证券登记结算有限责任公 司罙圳分公司提供的债券回售申报数据 “14 恒运 01”本次回售申报数量 0 张、回售金 额 0 元（不含利息），剩余托管数 量为 5,000,000 张2、15 恒运债报告期内無发行人或
投资者选择权条款、可交换条款等特殊条款。 二、债券受托管理人和资信评级机构信息 债券受托管理人： 深圳市福田区益 招商證券股份 名称 办公地址 田路江苏大厦 A 联系人 朱强、何浩宇 联系人电话 6 有限公司 座 38-45 楼 报告期内对公司债券进行跟踪评级的资信评级机构： 名稱 大公国际资信评估有限公司 办公地址 北京市朝阳区霄云路 26 号鹏润大厦 A 座 29
广州恒运企业集团股份有限公司 2017 年年度报告全文 层 报告期内公司聘请的债券受托管理人、资信 评级机构发生变更的变更的原因、履行的 报告期内无变更情况 程序、对投资者利益的影响等（如适用） 三、公司债券募集资金使用情况 14 恒运 01 发行债券 5 亿元，募集资金在扣除发行费用后其中 3.75 亿元用于偿还银行贷款，调公司债券募集资金使用情況及履行的
整债务结构剩余资金用于补充流动资金。15 恒运债发行 5 亿元募集资金在扣除发行费用后，程序 2 亿元用于偿还银行贷款调整債务结构，剩余资金用于补充流动资金上述债券的发行均已经 公司董事会、股东大会审议通过并报证监会核准。年末余额（万元）募集資金专项账户运作情况 正常募集资金使用是否与募集说明书承诺 是的用途、使用计划及其他约定一致 四、公司债券信息评级情况
最新跟踪評级的时间将于公司年报出具后两个月之内发布、评级结果将在深交所网站披露请广大投资者关注。已发布的最 新的跟踪评级报告结果為债券评级为AA主体评级为AA，评级展望维持稳定 报告期内资信评级机构因公司在中国境内发行其他债券、债券融资工具对公司进行主体評级的，不存在评级差异情况 五、公司债券增信机制、偿债计划及其他偿债保障措施
报告期内，本期债券增信机制、偿债计划及其他偿債保障措施并未发生变更与募集说明书的相关承诺一致。 六、报告期内债券持有人会议的召开情况 报告期内未召开债券持有人会议 七、报告期内债券受托管理人履行职责的情况 发行人聘请了招商证券担任本期债券受托管理人并签署了《债券受托管理协议》。受托管理人較好地履行了债券受托管理人
的职责为保护债券投资者的利益起到了积极作用。受托管理人将在会计年度结束之日起六个月内出具受托管理事务报告 在中国证监会指定的网站和深圳证券交易所网站上公布，请广大投资者关注 八、截至报告期末公司近 2
不适用因燃煤成本仩涨、竞价导致供电价格下降、售电业务亏损以及广州证券投资收益减少，使得本期利润总额减少从而导致息税折旧摊销前利润、利息保障倍数、现金利息保障倍数、EBITDA利息保障倍数同比减少。九、报告期内对其他债券和债务融资工具的付息兑付情况债务融资工具（除公司債外） 发行金额 报告期内付息兑付情况 报告期内付息兑付金额 报告期内付息兑付日期广州恒运企业集团股份有限公司
2017年6月4日2016年度第一期超短期融资券十、报告期内获得的银行授信情况、使用情况以及偿还银行贷款的情况公司报告期内共有银行授信额度617,600万元（含控股子公司）已使用251,349.96万元，报告期内归还银行借款150,904.67万元无展期，减免情况十一、报告期内执行公司债券募集说明书相关约定或承诺的情况正常十②、报告期内发生的重大事项无十三、公司债券是否存在保证人□
是 √ 否 广州恒运企业集团股份有限公司 2017 年年度报告全文 第十一节 财务报告一、审计报告审计意见类型 标准的无保留意见审计报告签署日期 2018 年 03 月 30 日审计机构名称 立信会计师事务所（特殊普通合伙）注册会计师姓洺 吴震、黄越 审计报告正文 信会师报字[2018]第ZC10134号广州恒运企业集团股份有限公司全体股东： 1. 审计意见
我们审计了广州恒运企业集团股份有限公司（以下简称穗恒运）财务报 表，包括2017年12月31日的合并及母公司资产负债表2017年度的合并及母 公司利润表、合并及母公司现金流量表、合并忣母公司股东权益变动表以及 相关财务报表附注。 我们认为后附的财务报表在所有重大方面按照企业会计准则的规定编 制，公允反映了穗恒运2017年12月31日的合并及母公司财务状况以及2017年
度的合并及母公司经营成果和现金流量 广州恒运企业集团股份有限公司 2017 年年度报告全文 2. 形荿审计意见的基础 我们按照中国注册会计师审计准则的规定执行了审计工作。审计报告的 “注册会计师对财务报表审计的责任”部分进一步阐述了我们在这些准则下的 责任按照中国注册会计师职业道德守则，我们独立于穗恒运并履行了职 业道德方面的其他责任。我们相信我们获取的审计证据是充分、适当的，
为发表审计意见提供了基础 3. 关键审计事项 关键审计事项是我们根据职业判断，认为对本期财務报表审计最为重要的事项这些事项的应对以对财务报表整体进行审计并形成审计意见为背景，我们不对这些事项单独发表意见我们確定下列事项是需要在审计报告中沟通的关键审计事项。 关键审计事项 该事项在审计中是如何应对的 （一）收入确认 收入确认的会计政策詳情及收入 针对穗恒运营业收入的确认我
分析请参阅合并财务报表附注 们执行的主要审计程序如下： “五、重要会计政策和会计估计”紸 1、了解和评价管理层与收入确认 释24所述的会计政策及“七、合并 相关的关键内部控制的设计和运 财务报表项目附注”注释36。 行有效性； 廣州恒运企业集团股份有限公司 2017 年年度报告全文 2017年度穗恒运销售蒸汽、电力 2、选取样本检查销售合同，识别 确认的主营营业务收入为人囻币
与商品所有权上的风险和报酬转 26.7亿元穗恒运对于蒸汽、电力 移相关的合同条款与条件，评价 销售收入是在商品所有权上的风 收入确認时点是否符合企业会计 险和报酬已转移至客户时确认的准则的要求； 根据销售合同约定，通常蒸汽和电 3、结合产品类型对收入以及毛利 力销售以双方确认的结算单作为 情况执行分析性测试程序判断 销售收入的确认时点。 本期收入金额是否出现异常波动
由于收入是穗恒運的关键业绩指 的情况 标之一，从而存在管理层为了达到 4、对本年记录的收入交易选取样 特定目标或期望操纵收入确认时 本核对发票、销售合同、出库 点的固有风险，我们将穗恒运收入 单、结算单、签收单以及相关回 确认识别为关键审计事项 款情况，评价相关收入确認是否 符合公司收入确认的会计政策 并对重要客户进行函证。 5、就资产负债表日前后记录的交
易选取样本，核对出库单、结 算单、签收单评价收入是否被 记录于恰当的会计期间。4. 其他信息 广州恒运企业集团股份有限公司 2017 年年度报告全文 穗恒运管理层（以下简称管理层）对其他信息负责其他信息包括穗恒运2017年年度报告中涵盖的信息，但不包括财务报表和我们的审计报告 我们对财务报表发表的审计意見不涵盖其他信息，我们也不对其他信息发表任何形式的鉴证结论
结合我们对财务报表的审计，我们的责任是阅读其他信息在此过程Φ，考虑其他信息是否与财务报表或我们在审计过程中了解到的情况存在重大不一致或者似乎存在重大错报 基于我们已执行的工作，如果我们确定其他信息存在重大错报我们应当报告该事实。在这方面我们无任何事项需要报告。5. 管理层和治理层对财务报表的责任
管理層负责按照企业会计准则的规定编制财务报表使其实现公允反映，并设计、执行和维护必要的内部控制以使财务报表不存在由于舞弊戓错误导致的重大错报。 在编制财务报表时管理层负责评估穗恒运的持续经营能力，披露与持续经营相关的事项并运用持续经营假设，除非计划进行清算、终止运营或别无其他现实的选择 治理层负责监督穗恒运的财务报告过程。6. 注册会计师对财务报表审计的责任
广州恒运企业集团股份有限公司 2017 年年度报告全文 我们的目标是对财务报表整体是否不存在由于舞弊或错误导致的重大错报获取合理保证并出具包含审计意见的审计报告。合理保证是高水平的保证但并不能保证按照审计准则执行的审计在某一重大错报存在时总能发现。错报可能由于舞弊或错误导致如果合理预期错报单独或汇总起来可能影响财务报表使用者依据财务报表作出的经济决策，则通常认为错报是重夶的
在按照审计准则执行审计工作的过程中，我们运用职业判断并保持职业怀疑。同时我们也执行以下工作： （1）识别和评估由于舞弊或错误导致的财务报表重大错报风险，设计和实施审计程序以应对这些风险并获取充分、适当的审计证据，作为发表审计意见的基礎由于舞弊可能涉及串通、伪造、故意遗漏、虚假陈述或凌驾于内部控制之上，未能发现由于舞弊导致的重大错报的风险高于未能发现甴于错误导致的重大错报的风险
（2）了解与审计相关的内部控制，以设计恰当的审计程序 （3）评价管理层选用会计政策的恰当性和作絀会计估计及相关披露的合理性。
（4）对管理层使用持续经营假设的恰当性得出结论同时，根据获取的审计证据就可能导致对穗恒运歭续经营能力产生重大疑虑的事项或情况是否存在重大不确定性得出结论。如果我们得出结论认为存在重大不确定性审计准则要求我们茬审计报告中提请报表使用者注意财务报表中的相关披露；如果披露不充分，我们应当发表非无保留意见我们的结论基于截至审计报告ㄖ可获得的信息。然而未来的事项或情况可能导致穗恒运不能持续经营。
（5）评价财务报表的总体列报、结构和内容（包括披露）并評价财务报 广州恒运企业集团股份有限公司 2017 年年度报告全文表是否公允反映相关交易和事项。 （6）就穗恒运中实体或业务活动的财务信息獲取充分、适当的审计证据以对财务报表发表审计意见。我们负责指导、监督和执行集团审计并对审计意见承担全部责任。
我们与治悝层就计划的审计范围、时间安排和重大审计发现等事项进行沟通包括沟通我们在审计中识别出的值得关注的内部控制缺陷。 我们还就巳遵守与独立性相关的职业道德要求向治理层提供声明并与治理层沟通可能被合理认为影响我们独立性的所有关系和其他事项，以及相關的防范措施
从与治理层沟通过的事项中，我们确定哪些事项对本期财务报表审计最为重要因而构成关键审计事项。我们在审计报告Φ描述这些事项除非法律法规禁止公开披露这些事项，或在极少数情形下如果合理预期在审计报告中沟通某事项造成的负面后果超过茬公众利益方面产生的益处，我们确定不应在审计报告中沟通该事项 立信会计师事务所 中国注册会计师：吴震（项目合伙人） （特殊普通合伙） 中国注册会计师：黄越
中国上海 2018年3月30日 广州恒运企业集团股份有限公司 2017 年年度报告全文二、财务报表财务附注中报表的单位为：囚民币元1、合并资产负债表编制单位：广州恒运企业集团股份有限公司 2017 年 12 月 31 日 单位：元 项目 期末余额 期初余额流动资产： 货币资金 1,158,192,660.76 1,488,381,378.82 结算备付金 拆出资金
13,912,234.54六、其他综合收益的税后净额 -34,819,944.48 -134,809,669.83 归属母公司所有者的其他综合收益 -34,819,944.48 -134,809,669.83的税后净额 广州恒运企业集团股份有限公司 2017 年年度报告全文 （一）以后不能重分类进损益的其他综合收益 1.重新计量设定受益计划净负债或净资产的变动
2.权益法下在被投资单位不能重分类进损益的其怹综合收益中享有的份额 （二）以后将重分类进损益的其他 -34,819,944.48 -134,809,669.83综合收益 1.权益法下在被投资单位以后将重分类进损益的其他综合收益中 -34,819,944.48 -134,809,669.83享有的份额 2.可供出售金融资产公允价值变动损益 3.持有至到期投资重分类为可供出售金融资产损益
（一）基本每股收益 0.1 （二）稀释每股收益 0.1本期发苼同一控制下企业合并的，被合并方在合并前实现的净利润为：元上期被合并方实现的净利润为：元。法定代表人：郭晓光先生 主管会計工作负责人：朱晓文先生、陈宏志先生 会计机构负责人：朱瑞华女士4、母公司利润表 单位：元 项目 本期发生额 上期发生额一、营业收入 1,967,631,615.90 -134,809,669.83
（一）以后不能重分类进损益的其他综合收益 1.重新计量设定受益计划净负债或净资产的变动 2.权益法下在被投资单位不能重分类进损益的其怹综合收益中享有的份额 （二）以后将重分类进损益的其 -34,819,944.48 -134,809,669.83他综合收益 1.权益法下在被投资单位 -34,819,944.48 -134,809,669.83 广州恒运企业集团股份有限公司 2017
年年度报告全攵以后将重分类进损益的其他综合收益中享有的份额 2.可供出售金融资产公允价值变动损益 3.持有至到期投资重分类为可供出售金融资产损益 4.現金流量套期损益的有效部分 5.外币财务报表折算差额 6.其他六、综合收益总额 25,935,768.99 189,427,254.68七、每股收益： （一）基本每股收益 （二）稀释每股收益5、合並现金流量表 单位：元 项目 本期发生额
上期发生额一、经营活动产生的现金流量： 销售商品、提供劳务收到的现金 3,362,376,417.19 2,974,614,751.51 客户存款和同业存放款項净增加额 向中央银行借款净增加额 向其他金融机构拆入资金净增加额 收到原保险合同保费取得的现金 收到再保险业务现金净额 保户储金忣投资款净增加额 处置以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产净增加额
收取利息、手续费及佣金的现金 拆入资金净增加额 回购業务资金净增加额 收到的税费返还 2,585,498.60 74,916.11 收到其他与经营活动有关的现金 99,359,202.86 78,727,003.77经营活动现金流入小计 3,464,321,118.65 3,053,416,671.39 广州恒运企业集团股份有限公司 2017 年年度报告全文 購买商品、接受劳务支付的现金
2,260,926,655.07 1,482,194,138.24 客户贷款及垫款净增加额 存放中央银行和同业款项净增加额 支付原保险合同赔付款项的现金 支付利息、手續费及佣金的现金 支付保单红利的现金 支付给职工以及为职工支付的现 326,516,672.96 303,669,666.55金 -163,570,094.05三、筹资活动产生的现金流量： 吸收投资收到的现金
其中：子公司吸收少数股东投资收到的现金 取得借款收到的现金 2,431,769,590.66 1,590,776,747.75 广州恒运企业集团股份有限公司 2017 年年度报告全文 发行债券收到的现金 199,850,000.00 收到其他与筹资活动有关的现金筹资活动现金流入小计 69,320,934.15 135,022,033.52 广州恒运企业集团股份有限公司 2017
年年度报告全文 处置固定资产、无形资产和其他长期资产收回的现金净额 处置子公司及其他营业单位收到的现金净额 收到其他与投资活动有关的现金投资活动现金流入小计 69,320,934.15 135,022,033.52 购建固定资产、无形资产和其他 14,818,722.48 250,697,979.79 加：期初现金及现金等价物余额 402,209,410.23
151,511,430.44六、期末现金及现金等价物余额 231,617,164.39 402,209,410.237、合并所有者权益变动表本期金额 单位：元 广州恒运企业集团股份有限公司 2017 年年度报告全文 本期 归属于母公司所有者权益 所有者 项目 其他权益工具 少数股 资本公 减：库
423.003．其他（四）所有者权益内部结转1．资本公積转增资本（或股本）2．盈余公积转增资本（或股本）3．盈余公积弥补亏损4．其他 广州恒运企业集团股份有限公司 2017 年年度报告全文（五）專项储备1．本期提取2．本期使用（六）其他 52,617.34 52,617.34 685,082, 926,231,7 36,273,43 307,651,8 934,941
2,890,180四、本期期末余额 820.00 38.70 9.31 65.84 ,120.45 ,984.30三、公司基本情况 1. 公司概况 广州恒运企业集团股份有限公司（以下简称“本公司”或“公司”）系经广州经济技术开发区管理委员会批准于1992 年11月30日由全民所有制与集体所有制法人联营企业改组为股份制企业，取嘚注册号5号企业法人营
业执照；1993年10月向社会公开发行股票并于1994年1月6日在深圳证券交易所挂牌上市交易，股票代码为 “000531”本公司经广州經济技术开发区管理委员会穗开管函[号文、广州市证券委员会穗证字[1994]14号 文批准，从1995年4月1日起由原“广州恒运热电股份有限公司”更名为“廣州恒运企业集团股份有限公司”本公司股
本总额为26,652.13万股，其中广州开发区金融控股集团有限公司（原广州凯得控股有限公司、下同）歭股9,597.82 万股占本公司股本总额的36.01％，广州高新区投资集团有限公司（原广州开发区工业发展集团有限公司、下同） 持股4,985.61万股占本公司股夲总额的18.71％，广州黄电投资有限公司持股1,286.54万股占本公司股本总额的
4.83％，公众股10,782.16万股占本公司股本总额的40.45％，本公司的注册资本为人民幣266,521,260.00元 经广东省人民政府国有资产监督管理委员会《关于广州恒运企业集团股份有限公司股权分置改革有关问题的批复》 （粤国资函[2005]32号文）批准，本公司于2006年1月23日第一次临时股东大会暨相关股东会议审议通过了《广州
恒运企业集团股份有限公司股权分置改革方案暨2005年中期利潤分配的议案》根据股权分置改革方案，公司非流 通股股东以其持有的部分股份加派发现金向流通股股东做对价安排2006年2月20日，该方案實施完毕本公司非 流通股股份变为有限售条件的流通股股份，股份总额不变仍为266,521,260股，其中无限售条件的流通股股份总额
为118,575,199股有限售條件的流通股股份总额为147,946,061股（其中：广州开发区金融控股集团有限公司持股 89,457,355股，占本公司股本总额的33.56％广州高新区投资集团有限公司持股46,468,800股，占本公司股本总额 的17.44％广州黄电投资有限公司持股11,991,359股，占本公司股本总额的4.50％）广州开发区金融控股集团有
限公司、广州高新區投资集团有限公司及广州黄电投资有限公司所持有限售条件的流通股股份于2009年2月23日全 部解除限售。 2011年3月21日经中国证监会以证监许可[号攵《关于核准广州恒运企业集团股份有限公司向广州电力企 业集团有限公司等发行股份购买资产的批复》的核准，本公司采取非公开发行股份的方式购买广州电力企业集团
有限公司所持有广州恒运热电（C）厂有限责任公司（以下简称“恒运C厂”）44％股权和广州恒运热电（D）厂有限 责任公司（以下简称“恒运D厂”）34％股权，购买广州高新区投资集团有限公司所持有恒运D厂4％股权购买广州 港能源发展有限公司所持有恒运C厂4％股权和恒运D厂3％股权，购买广州市源润森实业有限公司所持有恒运D厂
1％股权购买广州市国营黄陂农工商联合公司所持囿恒运D厂2％股权及购买广东省电力第一工程局所持有恒运C 厂2％股权和恒运D厂1％股权。2011年4月28日本公司在中国证券登记结算有限责任公司深圳分公司办理了本次向 广州电力企业集团有限公司、广州高新区投资集团有限公司、广州港能源发展有限公司、广东省电力第一工程局、
廣州市国营黄陂农工商联合公司、广州市源润森实业有限公司非公开发行股份的股份登记手续，中国证券登记结算 有限责任公司深圳分公司出具了《证券登记确认书》本次资产重组最终发行76,020,150股，发行完成后本公司总 股本增加至342,541,410股其中：广州开发区金融控股集团有限公司歭股89,457,355股，占本公司股本总额的
26.12％；广州电力企业集团有限公司持股62,851,693股占本公司股本总额的18.35％；广州高新区投资集团有限公 司持股49,358,828股，占夲公司股本总额的14.41％；广州黄电投资有限公司持股11,991,359股占本公司股本总额 的3.50％；广州港能源发展有限公司持股5,648,108股，占本公司股本总额的1.65％；广东省电力第一工程局持股
广州恒运企业集团股份有限公司 2017 年年度报告全文 2,462,800股占本公司股本总额的0.72％；广州市国营黄陂农工商联合公司持股1,445,014股，占本公司股本总额的 0.42％；广州市源润森实业有限公司持股722,507股占本公司股本总额的0.21％。 经2014年5月9日召开的本公司2013年年度股东大会審议通过以资本公积金向全体股东每10股转增10股。2014年7
月4日完成除权除息后本公司总股本为685,082,820股。 截止2017年12月31日本公司股本总额为685,082,820股其中广州开发区金融控股集团有限公司持股178,914,710股， 占本公司股本总额的26.12％系本公司的控股股东。 本公司经营范围包括：电力、热力生产和供应；企业自有资金投资；仪器仪表修理；电力电子技术服务
本公司本期持续经营。本公司及控股子公司的发电机组中2×21万千瓦和2×33万千瓦環保脱硫脱硝燃煤机组运行 情况良好。本公司2台5万千瓦机组分别按照粤发改能[号文、粤经信电力[2009]41号文要求于2009年度关停 本公司工商营业执照号：15412L；注册地：广州市萝岗区西基工业区西基路；公司总部地址：广州 开发区开发大道235号恒运大厦6～6M层。
本财务报表业经公司董事会于2018姩3月30日批准报出 2.合并财务报表范围 截至2017年12月31日止，本公司合并财务报表范围内子公司如下： 子公司名称 广州恒运东区热力有限公司 广州恒运热电(D)厂有限责任公司 龙门县恒隆环保钙业有限公司 广州锦泽房地产开发有限公司 广州壹龙房地产开发有限公司 广州恒运股权投资有限公司 广州恒翔环保实业有限公司 东莞恒运新能源有限公司
广州恒运综合能源销售有限公司 广州恒运分布式能源发展有限公司 广州恒运西区熱力有限公司 本期合并财务报表范围及其变化情况详见本附注“八、合并范围的变更” 和 “九、在其他主体中的权益”四、财务报表的編制基础1、编制基础公司以持续经营为基础，根据实际发生的交易和事项按照财政部颁布的《企业会计准则——基本准则》和各项具体會计准则、企业会计准则应
用指南、企业会计准则解释及其他相关规定（以下合称“企业会计准则”），以及中国证券监督管理委员会《公开发行证券的公司信息披露编报规则第15 号——财务报告的一般规定》的披露规定编制财务报表2、持续经营本公司未发生自报告期末起12個月内导致持续经营能力产生重大怀疑的事项。 广州恒运企业集团股份有限公司 2017
年年度报告全文五、重要会计政策及会计估计公司是否需偠遵守特殊行业的披露要求否具体会计政策和会计估计提示：以下披露内容已涵盖了本公司根据实际生产经营特点制定的具体会计政策和會计估计1、遵循企业会计准则的声明公司所编制的财务报表符合企业会计准则的要求，真实、完整地反映了报告期公司的财务状况、经營成果、现金流量等有关信息2、会计期间
自公历1月1日至12月31日止为一个会计年度。3、营业周期 本公司营业周期为12个月4、记账本位币 本公司采用人民币为记账本位币。5、同一控制下和非同一控制下企业合并的会计处理方法 同一控制下企业合并：本公司在企业合并中取得的资產和负债按照合并日被合并方资产、负债（包括最终控制方收购被
合并方而形成的商誉）在最终控制方合并财务报表中的账面价值计量。在合并中取得的净资产账面价值与支付的合并对价 账面价值（或发行股份面值总额）的差额调整资本公积中的股本溢价，资本公积中嘚股本溢价不足冲减的调整留存收 益。 非同一控制下企业合并：本公司在购买日对作为企业合并对价付出的资产、发生或承担的负债按照公允价值计量公允价
值与其账面价值的差额，计入当期损益本公司对合并成本大于合并中取得的被购买方可辨认净资产公允价值份額的差额， 确认为商誉；合并成本小于合并中取得的被购买方可辨认净资产公允价值份额的差额经复核后，计入当期损益 为企业合并發生的审计、法律服务、评估咨询等中介费用以及其他直接相关费用，于发生时计入当期损益；为企业合并而 发行权益性证券的交易费用冲减权益。6、合并财务报表的编制方法合并范围
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年年度报告全文本公司合并财务报表的合并范围以控制為基础确定所有子公司（包括本公司所控制的被投资方可分割的部分）均纳入合并财务报表。合并程序本公司以自身和各子公司的财务報表为基础根据其他有关资料，编制合并财务报表本公司编制合并财务报表，将整个企业集团视为一个会计主体依据相关企业会计准则的确认、计量和列报要求，按照统一的会计政策反映本企业集团整体财务状况、经营成果和现金流量。所有纳入合并财务报表合并范围的子公司所采用的会计政策、会计期间与本公司一致如子公司采用的会计政策、会计期间与本公司不一致的，在编制合并财务报表時按本公司的会计政策、会计期间进行必要的调整。对于非同一控制下企业合并取得的子公司以购买日可辨认净资产公允价值为基础對其财务报表进行调整。对于同一控制下企业合并取得的子公司以其资产、负债（包括最终控制方收购该子公司而形成的商誉）在最终控制方财务报表中的账面价值为基础对其财务报表进行调整。子公司所有者权益、当期净损益和当期综合收益中属于少数股东的份额分别茬合并资产负债表中所有者权益项目下、合并利润表中净利润项目下和综合收益总额项目下单独列示子公司少数股东分担的当期亏损超過了少数股东在该子公司期初所有者权益中所享有份额而形成的余额，冲减少数股东权益（1）增加子公司或业务在报告期内，若因同一控制下企业合并增加子公司或业务的则调整合并资产负债表的期初数；将子公司或业务合并当期期初至报告期末的收入、费用、利润纳叺合并利润表；将子公司或业务合并当期期初至报告期末的现金流量纳入合并现金流量表，同时对比较报表的相关项目进行调整视同合並后的报告主体自最终控制方开始控制时点起一直存在。因追加投资等原因能够对同一控制下的被投资方实施控制的视同参与合并的各方在最终控制方开始控制时即以目前的状态存在进行调整。在取得被合并方控制权之前持有的股权投资在取得原股权之日与合并方和被匼并方同处于同一控制之日孰晚日起至合并日之间已确认有关损益、其他综合收益以及其他净资产变动，分别冲减比较报表期间的期初留存收益或当期损益在报告期内，若因非同一控制下企业合并增加子公司或业务的则不调整合并资产负债表期初数；将该子公司或业务洎购买日至报告期末的收入、费用、利润纳入合并利润表；该子公司或业务自购买日至报告期末的现金流量纳入合并现金流量表。因追加投资等原因能够对非同一控制下的被投资方实施控制的对于购买日之前持有的被购买方的股权，本公司按照该股权在购买日的公允价值進行重新计量公允价值与其账面价值的差额计入当期投资收益。购买日之前持有的被购买方的股权涉及权益法核算下的其他综合收益以忣除净损益、其他综合收益和利润分配之外的其他所有者权益变动的与其相关的其他综合收益、其他所有者权益变动转为购买日所属当期投资收益，由于被投资方重新计量设定受益计划净负债或净资产变动而产生的其他综合收益除外（2）处置子公司或业务①一般处理方法在报告期内，本公司处置子公司或业务则该子公司或业务期初至处置日的收入、费用、利润纳入合并利润表；该子公司或业务期初至處置日的现金流量纳入合并现金流量表。因处置部分股权投资或其他原因丧失了对被投资方控制权时对于处置后的剩余股权投资，本公司按照其在丧失控制权日的公允价值进行重新计量处置股权取得的对价与剩余股权公允价值之和，减去按原持股比例计算应享有原有子公司自购买日或合并日开始持续计算的净资产的份额与商誉之和的差额计入丧失控制权当期的投资收益。与原有子公司股权投资相关的其他综合收益或除净损益、其他综合收益及利润分配之外的其他所有者权益变动在丧失控制权时转为当期投资收益，由于被投资方重新計量设定受益计划净负债或净资产变动而产生的其他综合收益除外因其他投资方对子公司增资而导致本公司持股比例下降从而丧失控制權的，按照上述原则进行会计处理②分步处置子公司通过多次交易分步处置对子公司股权投资直至丧失控制权的，处置对子公司股权投資的各项交易的条款、条件以及经济影响符合以下一种或多种情况通常表明应将多次交易事项作为一揽子交易进行会计处理：ⅰ．这些茭易是同时或者在考虑了彼此影响的情况下订立的。
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年年度报告全文ⅱ．这些交易整体才能达成一项完整嘚商业结果ⅲ．一项交易的发生取决于其他至少一项交易的发生。ⅳ．一项交易单独看是不经济的但是和其他交易一并考虑时是经济嘚。处置对子公司股权投资直至丧失控制权的各项交易属于一揽子交易的本公司将各项交易作为一项处置子公司并丧失控制权的交易进荇会计处理；但是，在丧失控制权之前每一次处置价款与处置投资对应的享有该子公司净资产份额的差额在合并财务报表中确认为其他綜合收益，在丧失控制权时一并转入丧失控制权当期的损益处置对子公司股权投资直至丧失控制权的各项交易不属于一揽子交易的，在喪失控制权之前按不丧失控制权的情况下部分处置对子公司的股权投资的相关政策进行会计处理；在丧失控制权时，按处置子公司一般處理方法进行会计处理（3）购买子公司少数股权本公司因购买少数股权新取得的长期股权投资与按照新增持股比例计算应享有子公司自購买日（或合并日）开始持续计算的净资产份额之间的差额，调整合并资产负债表中的资本公积中的股本溢价资本公积中的股本溢价不足冲减的，调整留存收益（4）不丧失控制权的情况下部分处置对子公司的股权投资在不丧失控制权的情况下因部分处置对子公司的长期股权投资而取得的处置价款与处置长期股权投资相对应享有子公司自购买日或合并日开始持续计算的净资产份额之间的差额，调整合并资產负债表中的资本公积中的股本溢价资本公积中的股本溢价不足冲减的，调整留存收益7、合营安排分类及共同经营会计处理方法合营咹排分为共同经营和合营企业。当本公司是合营安排的合营方享有该安排相关资产且承担该安排相关负债时，为共同经营本公司确认與共同经营中利益份额相关的下列项目，并按照相关企业会计准则的规定进行会计处理：（1）确认本公司单独所持有的资产以及按本公司份额确认共同持有的资产。（2）确认本公司单独所承担的负债以及按本公司份额确认共同承担的负债。（3）确认出售本公司享有的共哃经营产出份额所产生的收入（4）按本公司份额确认共同经营因出售产出所产生的收入。（5）确认单独所发生的费用以及按本公司份額确认共同经营发生的费用。本公司对合营企业投资的会计政策见本附注“五、14、长期股权投资”8、现金及现金等价物的确定标准在编淛现金流量表时，将本公司库存现金以及可以随时用于支付的存款确认为现金将同时具备期限短（从购买日起三个月内到期）、流动性強、易于转换为已知现金、价值变动风险很小四个条件的投资，确定为现金等价物9、外币业务和外币报表折算（1）外币业务外币业务采鼡交易发生日的即期汇率作为折算汇率将外币金额折合成人民币记账。资产负债表日外币货币性项目余额按资产负债表日即期汇率折算甴此产生的汇兑差额，除属于与购建符合资本化条件的资产相关的外币专门借款产生的汇兑差额按照借款费用资本化的原则处理外均计叺当期损益。（2）外币财务报表的折算资产负债表中的资产和负债项目采用资产负债表日的即期汇率折算；所有者权益项目除“未分配利润”项目外，
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年年度报告全文其他项目采用发生时的即期汇率折算利润表中的收入和费用项目，采用茭易发生日的即期汇率折算处置境外经营时，将与该境外经营相关的外币财务报表折算差额自所有者权益项目转入处置当期损益。10、金融工具金融工具包括金融资产、金融负债和权益工具（1）金融工具的分类金融资产和金融负债于初始确认时分类为：以公允价值计量苴其变动计入当期损益的金融资产或金融负债，包括交易性金融资产或金融负债和直接指定为以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产或金融负债；持有至到期投资；应收款项；可供出售金融资产；其他金融负债等（2）金融工具的确认依据和计量方法①以公允价徝计量且其变动计入当期损益的金融资产（金融负债）取得时以公允价值（扣除已宣告但尚未发放的现金股利或已到付息期但尚未领取的債券利息）作为初始确认金额，相关的交易费用计入当期损益持有期间将取得的利息或现金股利确认为投资收益，期末将公允价值变动計入当期损益处置时，其公允价值与初始入账金额之间的差额确认为投资收益同时调整公允价值变动损益。②持有至到期投资取得时按公允价值（扣除已到付息期但尚未领取的债券利息）和相关交易费用之和作为初始确认金额持有期间按照摊余成本和实际利率（如实際利率与票面利率差别较小的，按票面利率）计算确认利息收入计入投资收益。实际利率在取得时确定在该预期存续期间或适用的更短期间内保持不变。处置时将所取得价款与该投资账面价值之间的差额计入投资收益。③应收款项公司对外销售商品或提供劳务形成的應收债权以及公司持有的其他企业的不包括在活跃市场上有报价的债务工具的债权，包括应收账款、其他应收款等以向购货方应收的匼同或协议价款作为初始确认金额；具有融资性质的，按其现值进行初始确认收回或处置时，将取得的价款与该应收款项账面价值之间嘚差额计入当期损益④可供出售金融资产取得时按公允价值（扣除已宣告但尚未发放的现金股利或已到付息期但尚未领取的债券利息）囷相关交易费用之和作为初始确认金额。持有期间将取得的利息或现金股利确认为投资收益期末以公允价值计量且将公允价值变动计入其他综合收益。但是在活跃市场中没有报价且其公允价值不能可靠计量的权益工具投资，以及与该权益工具挂钩并须通过交付该权益工具结算的衍生金融资产按照成本计量。处置时将取得的价款与该金融资产账面价值之间的差额，计入投资损益；同时将原直接计入其他综合收益的公允价值变动累计额对应处置部分的金额转出，计入当期损益⑤其他金融负债按其公允价值和相关交易费用之和作为初始确认金额。采用摊余成本进行后续计量（3）金融资产转移的确认依据和计量方法公司发生金融资产转移时，如已将金融资产所有权上幾乎所有的风险和报酬转移给转入方则终止确认该金融资产；如保留了金融资产所有权上几乎所有的风险和报酬的，则不终止确认该金融资产在判断金融资产转移是否满足上述金融资产终止确认条件时，采用实质重于形式的原则公司将金融资产转移区分为金融资产整體转移和部分转移。金融资产整体转移满足终止确认条件的将下列两项金额的差额计入当期损益：①所转移金融资产的账面价值。②因轉移而收到的对价与原直接计入所有者权益的公允价值变动累计额（涉及转移的金融资产为可供出售金融资产的情形）之和。
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年年度报告全文金融资产部分转移满足终止确认条件的将所转移金融资产整体的账面价值，在终止确认部分和未終止确认部分之间按照各自的相对公允价值进行分摊，并将下列两项金额的差额计入当期损益：①终止确认部分的账面价值②终止确認部分的对价，与原直接计入所有者权益的公允价值变动累计额中对应终止确认部分的金额（涉及转移的金融资产为可供出售金融资产的凊形）之和金融资产转移不满足终止确认条件的，继续确认该金融资产所收到的对价确认为一项金融负债。（4）金融负债终止确认条件金融负债的现时义务全部或部分已经解除的则终止确认该金融负债或其一部分；本公司若与债权人签定协议，以承担新金融负债方式替换现存金融负债且新金融负债与现存金融负债的合同条款实质上不同的，则终止确认现存金融负债并同时确认新金融负债。对现存金融负债全部或部分合同条款作出实质性修改的则终止确认现存金融负债或其一部分，同时将修改条款后的金融负债确认为一项新金融負债金融负债全部或部分终止确认时，终止确认的金融负债账面价值与支付对价（包括转出的非现金资产或承担的新金融负债）之间的差额计入当期损益。本公司若回购部分金融负债的在回购日按照继续确认部分与终止确认部分的相对公允价值，将该金融负债整体的賬面价值进行分配分配给终止确认部分的账面价值与支付的对价（包括转出的非现金资产或承担的新金融负债）之间的差额，计入当期損益（5）金融资产和金融负债的公允价值的确定方法存在活跃市场的金融工具，以活跃市场中的报价确定其公允价值不存在活跃市场嘚金融工具，采用估值技术确定其公允价值在估值时，本公司采用在当前情况下适用并且有足够可利用数据和其他信息支持的估值技术选择与市场参与者在相关资产或负债的交易中所考虑的资产或负债特征相一致的输入值，并优先使用相关可观察输入值只有在相关可觀察输入值无法取得或取得不切实可行的情况下，才使用不可观察输入值（6）金融资产（不含应收款项）减值的测试方法及会计处理方法除以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产外，本公司于资产负债表日对金融资产的账面价值进行检查如果有客观证据表明某项金融资产发生减值的，计提减值准备①可供出售金融资产的减值准备：期末如果可供出售金融资产的公允价值发生严重下降，或在綜合考虑各种相关因素后预期这种下降趋势属于非暂时性的，就认定其已发生减值将原直接计入所有者权益的公允价值下降形成的累計损失一并转出，确认减值损失对于已确认减值损失的可供出售债务工具，在随后的会计期间公允价值已上升且客观上与确认原减值损夨确认后发生的事项有关的原确认的减值损失予以转回，计入当期损益可供出售权益工具投资发生的减值损失，不通过损益转回②歭有至到期投资的减值准备：持有至到期投资减值损失的计量比照应收款项减值损失计量方法处理。11、应收款项（1）单项金额重大并单独計提坏账准备的应收款项
期末余额前五名或其他不属于前五名但期末单项金额占应收款项 10％（含单项金额重大的判断依据或金额标准 10％）以上的应收款项。 单独进行减值测试如有客观证据表明其已发生减值，根据其未来现金流单项金额重大并单项计提坏账准备的计提方法 量现值低于其账面价值的差额确认减值损失，计提坏账准备 广州恒运企业集团股份有限公司 2017
年年度报告全文（2）按信用风险特征组匼计提坏账准备的应收款项 组合名称 坏账准备计提方法组合 1 账龄分析法组合 2 其他方法组合中，采用账龄分析法计提坏账准备的：√ 适用 □ 鈈适用 账龄 应收账款计提比例 其他应收款计提比例1 年以内（含 1 年） 0.50％ 0.50％1－2 年 10.00％ 10.00％2－3 年 30.00％ 30.00％3－4 年 50.00％
50.00％4－5 年 70.00％ 70.00％5 年以上 100.00％ 100.00％组合中采用余额百分比法计提坏账准备的：□ 适用 √ 不适用组合中，采用其他方法计提坏账准备的：√ 适用 □ 不适用 组合名称 应收账款计提比例 其他应收款计提比例组合 2（员工备用金、押金、关联往来、 0.00％ 0.00％应收电费）（3）单项金额不重大但单独计提坏账准备的应收款项
公司判断无法收回嘚应收款项采用个别认定法计提坏账准单项计提坏账准备的理由 备。坏账准备的计提方法
全额计提坏账准备12、存货公司是否需要遵守特殊行业的披露要求否（1）存货的分类存货分类为：原材料、周转材料、开发成本、开发产品、库存商品、生产成本、低值易耗品等。（2）发出存货的计价方法存货发出时按加权平均法计价（3）不同类别存货可变现净值的确定依据产成品、库存商品和用于出售的材料等直接用于出售的商品存货，在正常生产经营过程中以该存货的估计售价减去估计的销售费用和相关税费后的金额，确定其可变现净值；需偠经过加工的材料存货在正常生产经营过程中，以所生产的产成品
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年年度报告全文的估计售价减去至完笁时估计将要发生的成本、估计的销售费用和相关税费后的金额确定其可变现净值；为执行销售合同或者劳务合同而持有的存货，其可變现净值以合同价格为基础计算若持有存货的数量多于销售合同订购数量的，超出部分的存货的可变现净值以一般销售价格为基础计算期末按照单个存货项目计提存货跌价准备；但对于数量繁多、单价较低的存货，按照存货类别计提存货跌价准备；与在同一地区生产和銷售的产品系列相关、具有相同或类似最终用途或目的且难以与其他项目分开计量的存货，则合并计提存货跌价准备除有明确证据表奣资产负债表日市场价格异常外，存货项目的可变现净值以资产负债表日市场价格为基础确定本期期末存货项目的可变现净值以资产负債表日市场价格为基础确定。（4）存货的盘存制度采用永续盘存制（5）低值易耗品和包装物的摊销方法①低值易耗品采用一次转销法；②包装物采用一次转销法。（6）开发用土地的核算方法纯土地开发项目其费用支出单独构成土地开发成本。连同房产整体开发的项目其费用可分清负担对象的，一般按实际面积分摊记入商品房成本（7）公共配套设施费用的核算方法不能有偿转让的公共配套设施：按受益比例确定标准分配计入商品房成本。能有偿转让的公共配套设施：以各配套设施项目作为成本核算对象归集所发生的成本。13、持有待售资产
本公司将同时满足下列条件的非流动资产或处置组划分为持有待售类别：（1）根据类似交易中出售此类资产或处置组的惯例在当湔状况下即可立即出售；（2）出售极可能发生，即本公司已经就一项出售计划作出决议且获得确定的购买承诺预计出售将在一年内完成。有关规定要求本公司相关权力机构或者监管部门批准后方可出售的已经获得批准。14、长期股权投资（1）共同控制、重大影响的判断标准共同控制是指按照相关约定对某项安排所共有的控制，并且该安排的相关活动必须经过分享控制权的参与方一致同意后才能决策本公司与其他合营方一同对被投资单位实施共同控制且对被投资单位净资产享有权利的，被投资单位为本公司的合营企业重大影响，是指對一个企业的财务和经营决策有参与决策的权力但并不能够控制或者与其他方一起共同控制这些政策的制定。本公司能够对被投资单位施加重大影响的被投资单位为本公司联营企业。（2）初始投资成本的确定①企业合并形成的长期股权投资同一控制下的企业合并：公司鉯支付现金、转让非现金资产或承担债务方式以及以发行权益性证券作为合并对价的在合并日按照取得被合并方所有者权益在最终控制方合并财务报表中的账面价值的份额作为长期股权投资的初始投资成本。因追加投资等原因能够对同一控制下的被投资单位实施控制的茬合并日根据合并后应享有被合并方净资产在最终控制方合并财务报表中的账面价值的份额，确定长期股权投资的初始投资成本合并日長期股权投资的初始投资成本，与达到合并前的长期股权投资账面价值加上合并日进一步取得股份新支付对价的账面价值之和的差额调整股本溢价，股本溢价不足冲减的冲减留存收益。非同一控制下的企业合并：公司按照购买日确定的合并成本作为长期股权投资的初始投资成本因追加投资等原因能够对非同一控制下的被投资单位实施控制的，按照原持有的股权投资账面价值加上新增投资成本之和作為改按成本法核算的初始
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年年度报告全文投资成本。②其他方式取得的长期股权投资以支付现金方式取得嘚长期股权投资按照实际支付的购买价款作为初始投资成本。以发行权益性证券取得的长期股权投资按照发行权益性证券的公允价值莋为初始投资成本。在非货币性资产交换具备商业实质和换入资产或换出资产的公允价值能够可靠计量的前提下非货币性资产交换换入嘚长期股权投资以换出资产的公允价值和应支付的相关税费确定其初始投资成本，除非有确凿证据表明换入资产的公允价值更加可靠；不滿足上述前提的非货币性资产交换以换出资产的账面价值和应支付的相关税费作为换入长期股权投资的初始投资成本。通过债务重组取嘚的长期股权投资其初始投资成本按照公允价值为基础确定。(3)
后续计量及损益确认方法①成本法核算的长期股权投资公司对子公司的长期股权投资采用成本法核算。除取得投资时实际支付的价款或对价中包含的已宣告但尚未发放的现金股利或利润外公司按照享有被投資单位宣告发放的现金股利或利润确认当期投资收益。②权益法核算的长期股权投资对联营企业和合营企业的长期股权投资采用权益法核算。初始投资成本大于投资时应享有被投资单位可辨认净资产公允价值份额的差额不调整长期股权投资的初始投资成本；初始投资成夲小于投资时应享有被投资单位可辨认净资产公允价值份额的差额，计入当期损益公司按照应享有或应分担的被投资单位实现的净损益囷其他综合收益的份额，分别确认投资收益和其他综合收益同时调整长期股权投资的账面价值；按照被投资单位宣告分派的利润或现金股利计算应享有的部分，相应减少长期股权投资的账面价值；对于被投资单位除净损益、其他综合收益和利润分配以外所有者权益的其他變动调整长期股权投资的账面价值并计入所有者权益。在确认应享有被投资单位净损益的份额时以取得投资时被投资单位可辨认净资產的公允价值为基础，并按照公司的会计政策及会计期间对被投资单位的净利润进行调整后确认。在持有投资期间被投资单位编制合並财务报表的，以合并财务报表中的净利润、其他综合收益和其他所有者权益变动中归属于被投资单位的金额为基础进行核算公司与联營企业、合营企业之间发生的未实现内部交易损益按照应享有的比例计算归属于公司的部分，予以抵销在此基础上确认投资收益。与被投资单位发生的未实现内部交易损失属于资产减值损失的，全额确认公司与联营企业、合营企业之间发生投出或出售资产的交易，该資产构成业务的按照本附注“三、（五）同一控制下和非同一控制下企业合并的会计处理方法”和“三、（六）合并财务报表的编制方法”中披露的相关政策进行会计处理。在公司确认应分担被投资单位发生的亏损时按照以下顺序进行处理：首先，冲减长期股权投资的賬面价值其次，长期股权投资的账面价值不足以冲减的以其他实质上构成对被投资单位净投资的长期权益账面价值为限继续确认投资損失，冲减长期应收项目等的账面价值最后，经过上述处理按照投资合同或协议约定企业仍承担额外义务的，按预计承担的义务确认預计负债计入当期投资损失。③长期股权投资的处置处置长期股权投资其账面价值与实际取得价款的差额，计入当期损益采用权益法核算的长期股权投资，在处置该项投资时采用与被投资单位直接处置相关资产或负债相同的基础，按相应比例对原计入其他综合收益嘚部分进行会计处理因被投资单位除净损益、其他综合收益和利润分配以外的其他所有者权益变动而确认的所有者权益，按比例结转入當期损益由于被投资方重新计量设定受益计划净负债或净资产变动而产生的其他综合收益除外。因处置部分股权投资等原因丧失了对被投资单位的共同控制或重大影响的处置后的剩余股权改按金融工具确认和计量准则核算，其在丧失共同控制或重大影响之日的公允价值與账面价值之间的差额计入当期损益原股权投资因采用权益法核算而确认的其他综合收益，在终止采用权益法核算时采用与被投资单位矗接处置相关资产或负债相同的基础进行会计处理因被投资方除净损益、其他综合收益和利润分配以外的其他所有者权益变动而确认的所有者权益，在终止采用权益法核算时全部转入当期损益因处置部分股权投资、因其他投资方对子公司增资而导致本公司持股比例下降等原因丧失了对被投资单位控制权的，在编制
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年年度报告全文个别财务报表时剩余股权能够对被投资单位实施共同控制或重大影响的，改按权益法核算并对该剩余股权视同自取得时即采用权益法核算进行调整；剩余股权不能对被投资单位實施共同控制或施加重大影响的，改按金融工具确认和计量准则的有关规定进行会计处理其在丧失控制之日的公允价值与账面价值间的差额计入当期损益。处置的股权是因追加投资等原因通过企业合并取得的在编制个别财务报表时，处置后的剩余股权采用成本法或权益法核算的购买日之前持有的股权投资因采用权益法核算而确认的其他综合收益和其他所有者权益按比例结转；处置后的剩余股权改按金融工具确认和计量准则进行会计处理的，其他综合收益和其他所有者权益全部结转15、投资性房地产投资性房地产计量模式成本法计量折舊或摊销方法投资性房地产是指为赚取租金或资本增值，或两者兼有而持有的房地产包括已出租的土地使用权、持有并准备增值后转让嘚土地使用权、已出租的建筑物（含自行建造或开发活动完成后用于出租的建筑物以及正在建造或开发过程中将来用于出租的建筑物）。公司对现有投资性房地产采用成本模式计量对按照成本模式计量的投资性房地产－出租用建筑物采用与本公司固定资产相同的折旧政策，出租用土地使用权按与无形资产相同的摊销政策执行16、固定资产（1）确认条件固定资产指为生产商品、提供劳务、出租或经营管理而歭有，并且使用寿命超过一个会计年度的有形资产固定资产在同时满足下列条件时予以确认：①与该固定资产有关的经济利益很可能流叺企业；②该固定资产的成本能够可靠地计量。（2）折旧方法
类别 折旧方法 折旧年限 残值率 年折旧率房屋及建筑物 年限平均法 20～25 3～10 3.6～4.85机器設备 年限平均法 10～25 3～10 3.6～9.7运输设备 年限平均法 5 10其他设备 年限平均法 5
1017、在建工程公司是否需要遵守特殊行业的披露要求否在建工程项目按建造該项资产达到预定可使用状态前所发生的必要支出作为固定资产的入账价值。所建造的固定资产在工程已达到预定可使用状态但尚未辦理竣工决算的，自达到预定可使用状态之日起根据工程预算、造价或者工程实际成本等，按估计的价值转入固定资产并按本公司固萣资产折旧政策计提固定资产的折旧，待办理竣工决算后再按实际成本调整原来的暂估价值，但不调整原已计提的折旧额
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年年度报告全文18、借款费用(1)借款费用资本化的确认原则借款费用，包括借款利息、折价或者溢价的摊销、辅助费用以忣因外币借款而发生的汇兑差额等公司发生的借款费用，可直接归属于符合资本化条件的资产的购建或者生产的予以资本化，计入相關资产成本；其他借款费用在发生时根据其发生额确认为费用，计入当期损益符合资本化条件的资产，是指需要经过相当长时间的购建或者生产活动才能达到预定可使用或者可销售状态的固定资产、投资性房地产和存货等资产借款费用同时满足下列条件时开始资本化：①资产支出已经发生，资产支出包括为购建或者生产符合资本化条件的资产而以支付现金、转移非现金资产或者承担带息债务形式发生嘚支出；②借款费用已经发生；③为使资产达到预定可使用或者可销售状态所必要的购建或者生产活动已经开始(2)借款费用资本化期间资夲化期间，指从借款费用开始资本化时点到停止资本化时点的期间借款费用暂停资本化的期间不包括在内。当购建或者生产符合资本化條件的资产达到预定可使用或者可销售状态时借款费用停止资本化。当购建或者生产符合资本化条件的资产中部分项目分别完工且可单獨使用时该部分资产借款费用停止资本化。购建或者生产的资产的各部分分别完工但必须等到整体完工后才可使用或可对外销售的，茬该资产整体完工时停止借款费用资本化(3)暂停资本化期间符合资本化条件的资产在购建或生产过程中发生的非正常中断、且中断时间连續超过3个月的，则借款费用暂停资本化；该项中断如是所购建或生产的符合资本化条件的资产达到预定可使用状态或者可销售状态必要的程序则借款费用继续资本化。在中断期间发生的借款费用确认为当期损益直至资产的购建或者生产活动重新开始后借款费用继续资本囮。(4)借款费用资本化率、资本化金额的计算方法对于为购建或者生产符合资本化条件的资产而借入的专门借款以专门借款当期实际发生嘚借款费用，减去尚未动用的借款资金存入银行取得的利息收入或进行暂时性投资取得的投资收益后的金额来确定借款费用的资本化金額。对于为购建或者生产符合资本化条件的资产而占用的一般借款根据累计资产支出超过专门借款部分的资产支出加权平均数乘以所占鼡一般借款的资本化率，计算确定一般借款应予资本化的借款费用金额资本化率根据一般借款加权平均利率计算确定。19、无形资产（1）計价方法、使用寿命、减值测试无形资产的计价方法①公司取得无形资产时按成本进行初始计量外购无形资产的成本包括购买价款、相關税费以及直接归属于使该项资产达到预定用途所发生的其他支出。购买无形资产的价款超过正常信用条件延期支付实质上具有融资性質的，无形资产的成本以购买价款的现值为基础确定债务重组取得债务人用以抵债的无形资产，以该无形资产的公允价值为基础确定其叺账价值并将重组债务的账面价值与该用以抵债的无形资产公允价值之间的差额，计入当期损益在非货币性资产交换具备商业实质且換入资产或换出资产的公允价值能够可靠计量的前提下，非货币性资产交换换入的无形资产以换出资产的公允价值为基础确定其入账价值除非有确凿证据表明换入资产的公允价值更加可靠；不满足上述前提的
广州恒运企业集团股份有限公司 2017 年年度报告全文非货币性资产交換，以换出资产的账面价值和应支付的相关税费作为换入无形资产的成本不确认损益。②后续计量在取得无形资产时分析判断其使用寿命对于使用寿命有限的无形资产，在为企业带来经济利益的期限内按直线法摊销；无法预见无形资产为企业带来经济利益期限的视为使用寿命不确定的无形资产，不予摊销使用寿命有限的无形资产的使用寿命估计情况：
项目 预计使用寿命 依据 土地使用权 使用权有效期 汢地使用证 软件 5年
软件预计使用年限每年度终了，对使用寿命有限的无形资产的使用寿命及摊销方法进行复核经复核，本年期末无形资產的使用寿命及摊销方法与以前估计未有不同（2）内部研究开发支出会计政策划分研究阶段和开发阶段的具体标准公司内部研究开发项目的支出分为研究阶段支出和开发阶段支出。研究阶段：为获取并理解新的科学或技术知识等而进行的独创性的有计划调查、研究活动的階段开发阶段：在进行商业性生产或使用前，将研究成果或其他知识应用于某项计划或设计以生产出新的或具有实质性改进的材料、裝置、产品等活动的阶段。开发阶段支出资本化的具体条件内部研究开发项目开发阶段的支出同时满足下列条件时确认为无形资产：①唍成该无形资产以使其能够使用或出售在技术上具有可行性。②具有完成该无形资产并使用或出售的意图③无形资产产生经济利益的方式，包括能够证明运用该无形资产生产的产品存在市场或无形资产自身存在市场无形资产将在内部使用的，能够证明其有用性④有足夠的技术、财务资源和其他资源支持，以完成该无形资产的开发并有能力使用或出售该无形资产。⑤归属于该无形资产开发阶段的支出能够可靠地计量开发阶段的支出，若不满足上列条件的于发生时计入当期损益。研究阶段的支出在发生时计入当期损益。20、
商誉因非同一控制下企业合并形成的商誉其初始成本是合并成本大于合并中取得的被购买方可辨认净资产公允价值份额的差额。商誉在其相关資产组或资产组组合处置时予以转出计入当期损益。本公司对商誉不摊销商誉至少在每年年度终了进行减值测试。本公司进行商誉减徝测试对于因企业合并形成的商誉的账面价值，自购买日起按照合理的方法分摊至相关的资产组；难以分摊至相关的资产组的将其分攤至相关的资产组组合。在将商誉的账面价值分摊至相关的资产组或者资产组组合时按照各资产组或者资产组组合的公允价值占相关资產组或者资产组组合公允价值总额的比例进行分摊。公允价值难以可靠计量的按照各资产组或者资产组组合的账面价值占相关资产组或鍺资产组组合账面价值总额的比例进行分摊。
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年年度报告全文在对包含商誉的相关资产组或者资产组组合進行减值测试时如与商誉相关的资产组或者资产组组合存在减值迹象的，先对不包含商誉的资产组或者资产组组合进行减值测试计算鈳收回金额，并与相关账面价值相比较确认相应的减值损失。再对包含商誉的资产组或者资产组组合进行减值测试比较这些相关资产組或者资产组组合的账面价值（包括所分摊的商誉的账面价值部分）与其可收回金额，如相关资产组或者资产组组合的可收回金额低于其賬面价值的确认商誉的减值损失。商誉减值损失在发生时计入当期损益且在以后会计期间不予转回。21、长期资产减值长期股权投资、采用成本模式计量的投资性房地产、固定资产、在建工程、使用寿命有限的无形资产等长期资产于资产负债表日存在减值迹象的，进行減值测试减值测试结果表明资产的可收回金额低于其账面价值的，按其差额计提减值准备并计入减值损失可收回金额为资产的公允价徝减去处置费用后的净额与资产预计未来现金流量的现值两者之间的较高者。资产减值准备按单项资产为基础计算并确认如果难以对单項资产的可收回金额进行估计的，以该资产所属的资产组确定资产组的可收回金额资产组是能够独立产生现金流入的最小资产组合。商譽和使用寿命不确定的无形资产至少在每年年度终了进行减值测试本公司进行商誉减值测试，对于因企业合并形成的商誉的账面价值洎购买日起按照合理的方法分摊至相关的资产组；难以分摊至相关的资产组的，将其分摊至相关的资产组组合在将商誉的账面价值分摊臸相关的资产组或者资产组组合时，按照各资产组或者资产组组合的公允价值占相关资产组或者资产组组合公允价值总额的比例进行分摊公允价值难以可靠计量的，按照各资产组或者资产组组合的账面价值占相关资产组或者资产组组合账面价值总额的比例进行分摊在对包含商誉的相关资产组或者资产组组合进行减值测试时，如与商誉相关的资产组或者资产组组合存在减值迹象的先对不包含商誉的资产組或者资产组组合进行减值测试，计算可收回金额并与相关账面价值相比较，确认相应的减值损失再对包含商誉的资产组或者资产组組合进行减值测试，比较这些相关资产组或者资产组组合的账面价值（包括所分摊的商誉的账面价值部分）与其可收回金额如相关资产組或者资产组组合的可收回金额低于其账面价值的，确认商誉的减值损失
上述资产减值损失一经确认，在以后会计期间不予转回22、长期待摊费用长期待摊费用为已经发生但应由本期和以后各期负担的分摊期限在一年以上的各项费用。(1)摊销方法长期待摊费用在受益期内平均摊销(2)摊销年限 项目 预计使用寿命 容量替代补偿 机组剩余使用年限 其他长期待摊费用
3-5年23、职工薪酬（1）短期薪酬的会计处理方法本公司茬职工为本公司提供服务的会计期间，将实际发生的短期薪酬确认为负债并计入当期损益或相关资产成本。本公司为职工缴纳的社会保險费和住房公积金以及按规定提取的工会经费和职工教育经费，在职工为本公司提供服务的会 广州恒运企业集团股份有限公司 2017
年年度报告全文计期间根据规定的计提基础和计提比例计算确定相应的职工薪酬金额。职工福利费为非货币性福利的如能够可靠计量的，按照公允价值计量（2）离职后福利的会计处理方法设定提存计划本公司按当地政府的相关规定为职工缴纳基本养老保险和失业保险，在职工為本公司提供服务的会计期间按以当地规定的缴纳基数和比例计算应缴纳金额，确认为负债并计入当期损益或相关资产成本。除基本養老保险外本公司还依据国家企业年金制度的相关政策建立了企业年金缴费制度（补充养老保险）／企业年金计划。本公司按职工工资總额的一定比例向当地社会保险机构缴费／年金计划缴费相应支出计入当期损益或相关资产成本。详见本附注“七、21、
应付职工薪酬”（3）辞退福利的会计处理方法本公司在不能单方面撤回因解除劳动关系计划或裁减建议所提供的辞退福利时，或确认与涉及支付辞退福利的重组相关的成本或费用时（两者孰早）确认辞退福利产生的职工薪酬负债，并计入当期损益24、收入公司是否需要遵守特殊行业的披露要求否（1）销售商品收入确认时间的具体判断标准公司已将商品所有权上的主要风险和报酬转移给购买方；公司既没有保留与所有权楿联系的继续管理权，也没有对已售出的商品实施有效控制；收入的金额能够可靠地计量；相关的经济利益很可能流入企业；相关的已发苼或将发生的成本能够可靠地计量时确认商品销售收入实现。（2）确认让渡资产使用权收入的依据与交易相关的经济利益很可能流入企業收入的金额能够可靠地计量时。分别下列情况确定让渡资产使用权收入金额：①利息收入金额按照他人使用本企业货币资金的时间囷实际利率计算确定。②使用费收入金额按照有关合同或协议约定的收费时间和方法计算确定。（3）按完工百分比法确认提供劳务的收叺和建造合同收入时确定合同完工进度的依据和方法在资产负债表日提供劳务交易的结果能够可靠估计的，采用完工百分比法确认提供勞务收入提供劳务交易的完工进度，依据已完工作的测量确定按照已收或应收的合同或协议价款确定提供劳务收入总额，但已收或应收的合同或协议价款不公允的除外资产负债表日按照提供劳务收入总额乘以完工进度扣除以前会计期间累计已确认提供劳务收入后的金額，确认当期提供劳务收入；同时按照提供劳务估计总成本乘以完工进度扣除以前会